太阳集团官网登录入口公司计划数年构造完整，深度绑定北美多家头部云供职客户，为国内首家具备稀缺接纳天禀的上市公司，卡位上风明显。目前营业主体盐田厂已正式投产，首批货品已充满消化，

估计24Q1供职器闭连收入希望切近1亿美金，此中AI供职器占比约1/6，跟着工场产能爬坡与运营周转效果提拔，后续具体供职器接纳出售周围与AI供职器占比均希望一连伸张，公司环球化构造，算力正在手，发展天花板进一步掀开。同时，供职器内焦点保值器件存储2024年顺周期，价值弹性极佳。

协创数据领受调研时吐露，公司正在数据存储方面的闭键产物包罗机器硬盘、固态硬盘和NAS存储器等。数据存储营业毛利率安静的闭键原故为：公司实行以销定产、以产定购战术，依照客户订单及出售预测来策画采购和分娩部署。客户正在向公司发出采购订单之前会相应提前知照公司予以备货，同时公司通过提前商定价值举办危急管控，消重市集价值震撼对公司具体分娩筹备的影响。

1，北美二手供职器接纳营业落地，公司功绩希望迎来发生公司北美二手供职器接纳营业落地，市集空间 200 亿美金/年，跟着高价钱 AI 供职器占比提拔，市集周围希望大幅提拔，因为北美国度对数据和隐私维护较为厉刻，云供职器的二手接纳营业天禀具备较高准初学槛，公司资产资源厚实（大股东为富士康元老，二股东为郭台铭弟弟），深度绑定北美多家头部云供职客户太阳集团0638，目前和海表焦点公司深度绑定，估计 2024 年/首期满产估计完毕营收 8 亿/20 亿美金，眼前存储价值下希望 10~15%净利率，对应利润 0.8~1.2/2~3 亿，而二手供职器的闭键价钱量取决于存储价值，跟着来日 2 年存储景心胸反转和 AI 存储价钱量的大幅提拔（AI DRAM 提拔 8 倍，AI NAND 提拔 3 倍），公司希望享福顺周期量价弹性，正在安静货源提供下功绩仍希望大幅上修。算力方面，24 年尾海表市集就会有 A/H 系列算力供职器贯通到二手市集，公司将充满阐发自己的渠道上风，完婚眼前看待高算力的供需不屈均，充满受益于国内 AI 海潮。

2，资产构造迎来成就期，存储平台化雏形已现公司存储自研主控芯片+投资存储封测+进军企业级存储，通过连接加大软硬件一体化参加，贸易形式明显优化，一体化上风明显

3，存储客户一连拓展&IPC 及云平台火速放量驱动古代主业一连高增，2024 年希望完毕 5 亿利润，眼前市值下安闲边际富裕；供职器接纳营业拥有极强发生力和较好延续性，正在不思量存储涨价弹性和 AI 存储价钱量提拔的根底上，希望孝敬 6 亿利润；归纳思量 2024 年上市公司希望 10 亿+净利润，而跟着公司诸多资产构造迎来迎来成就期，公司平台化生态体例雏形已现，新一轮发展周期起首，给与 2024 年 30 倍估值，第一标的价 300 亿。

“云-边-端”政策体例构造，发展空间宏大。协创数据于2005 年创建，闭键从事消费电子界限物联网智能终端及数据存储装备的研发、分娩和出售。目前，公司闭键产物包罗物联网智能终端：智能摄像机、智能门铃、扫地机械人、智能穿着类产物等；数据存储装备：固态硬盘、机器硬盘和NAS 存储器等。始末多年的市集斥地，目前公司已与联思集团、安克立异、幼米生态链企业（创米科技）、360 集团太阳集团0638、Noise（印度）、3-Plus（美国）、LG（韩国）、Buffalo（日本）、iHome（美国）等出名科技型企业竖立了长久安静的合营相干。